EFEK AKHIR PEKAN TERHADAP RETURN SAHAM PADA PERUSAHAAN KELOMPOK INDUSTRI MANUFAKTUR DI BURSA EFEK INDONESIA

Abstract

Tujuan penelitian ini adalah untuk mengetahui pengaruh efek akhir pekan terhadap return dan abnormal return saham pada perusahaan kelompok industri manufaktur di Bursa Efek Indonesia (BEI). Penelitian ini merupakan penelitian empiris dengan pendekatan hypotesis testing. Populasi yang digunakan dalam penelitian ini adalah saham perusahaan kelompok industri manufaktur yang listed di Bursa Efek Indonesia. Metode pengambilan sampel menggunakan purposive sampling. Alat analisis yang digunakan adalah one sample t-test dan paired sample t-test. Hasil penelitian menunjukkan bahwa return saham saat akhir pekan lebih besar daripada return saham sebelum akhir pekan. Hal itu berarti weekend effect berpengaruh terhadap return saham kelompok industri manufaktur di Bursa Efek Indonesia. Selain itu, hasil penelitian menunjukkan bahwa ada abnormal return pada saat akhir pekan dan abnormal return saham saat akhir pekan lebih besar daripada abnormal return saham sebelum akhir pekan. Hal ini berarti weekend effect berpengaruh terhadap abnormal return saham kelompok industri manufaktur di Bursa Efek Indonesia. Berdasarkan hasil penelitian dapat disimpulkan bahwa ada pengaruh efek akhir pekan terhadap return dan abnormal return saham pada perusahaan kelompok industri manufaktur di Bursa Efek Indonesia (BEI).