PENGARUH MARKET VALUE, VARIAN RETURN, DAN VOLUME PERDAGANGAN PADA PERUBAHAN BID ASK SPREAD

Abstract

Para investor dalam menanamkan dana dan investasinya sangat membutuhkan informasi, namun investor sering melupakan bid ask spread saham sebagai salah satu informasi yang dibutuhkannya. Padahal bid ask spread memberikan memberikan banyak informasi misalnya tingkat risiko saham harga saham dan lain-lain. Tujuan dari penelitian ini adalah untuk menganalisis pengaruh market value, varian return, dan volume perdagangan terhadap bid ask spread saham perusahaan industri manufaktur di Bursa Efek Indonesia. Penelitian ini menggunakan analisis regresi multipel dengan Bid Ask Spread sebagai variable dependen serta market value, varian return, dan volume perdagangan sebagai variable independent. Periode yang dipergunakan adalah tahun 2008-2009 dengan 29 emiten sebagai sample yang diambil dengan cara purposive sampling. Hasil penelitian ini menunjukkan bahwa terdapat pengaruh yang signifikan antara market value, varian return, dan volume perdagangan terhadap bid ask spread saham perusahaan industri manufaktur. Hal tersebut dibuktikan dengan nilai probabilitas uji F statistic dan uji T statistic dengan nilai di bawah 0,05 (signifikan pada α 5%),